外国人観光客が日本のクレジットカード会社に損失をもたらす理由

元日本銀行決済システム部長で、現在はフューチャー株式会社の取締役を務める山岡浩美氏が参加し、日本の消費者への影響と今後の戦略について議論しました。

日本ではクレジットカードを利用する観光客が増えており、国内のカード会社は今年、推定300億円の損失に直面している。しかし、なぜ日本における外国人観光客のクレジットカード利用が国内企業にこれほどの赤字をもたらすのか、そしてそれが消費者にどのような影響を与えるのか。本日は、元日本銀行理事で現在はキャッシュレス決済研究所を率いる山岡浩美氏をゲストに迎え、これらの疑問について探っていきたい。

外国人観光客が自国発行のクレジットカードを使って日本のお店やレストランで1万円の買い物をした場合、カード手数料は取引量にもよるが、一般的には1～3％程度かかる。大規模店舗の場合、1.99％とすると、カード会社の収入は190円となる。しかし、問題はその後のコストだ。山岡氏は「国内のシステム運用費として約10円、海外のカード発行会社へのインターチェンジフィーとして約180円など、さまざまな費用を支払わなければならない」と説明する。さらに、VisaやMastercardなどの国際ブランドに、グローバルな決済インフラの利用料として約80円を支払っている。その結果、カード会社は1回あたり70～80円の赤字を計上することになる。外国人観光客にカードを使ってもらうほど、日本のカード会社の赤字が膨らむのは、このためだ。

国内取引と海外取引の手数料格差は重要な要素です。日本在住者が国内でカードを使用する場合、特にカード発行会社が加盟店契約も処理している場合（オンアス取引と呼ばれる）は、インターチェンジ手数料がかからないことがよくあります。これらの役割が分担されている場合でも、日本のインターチェンジ手数料は海外よりも低くなっています。これは、日本のデフォルト率が低いためです。逆に、国際取引では、VisaやMastercardなどのグローバルネットワークへのブランド使用料など、手数料が高くなります。国際取引ではこれらのグローバルインフラストラクチャを使用する必要があるため、日本企業は純粋な国内取引では発生しない追加コストを負担します。

これらの手数料を下げるのは簡単ではない。山岡氏は、ビザとマスターカードが標準手数料率を発表しているが、世界市場での両社の支配的な立場から、交渉は難しいと指摘する。この問題は、インバウンド観光の急増によってさらに悪化しており、今年はパンデミック前の水準を上回る3,000万人以上の外国人観光客が訪れると予想されている。これらの観光客による総支出も過去最高の8兆円に達すると予測されており、支払いの大部分はクレジットカードで行われる可能性が高い。

日本のカード会社が今年300億円の損失を被るとの予測は、観光客の支出8兆円のうち60％がクレジットカードで支払われるという想定に基づいている。日経新聞が実施した調査では、大手カード会社8社のうち7社が損失の拡大を報告し、そのうち6社はこうしたコストを賄うために加盟店への手数料の値上げを検討中、またはすでに実施している。7社とも、損失の主な原因として、ビザやマスターカードなどの国際ブランドへの支払額の多さを挙げた。

山岡氏は、こうしたコストを小売業者に転嫁する可能性についてコメントし、こうしたコストをより詳細な料金体系に反映させるのは理にかなっているように思えるが、そうした変更は小売業者にとって実質的に値上げとなることを認めた。特に外国人観光客に大きく依存している高級ブランドや高級小売店にとっては、厳しい交渉が今後予想されると山岡氏は予想した。

調査回答では、ビザやマスターカードなどの国際ブランドが損失に及ぼす影響も強調された。山岡氏は他の業界との類似点を挙げ、半導体やAIなどの分野でのアメリカのハイテク大手の優位性が同様の財政的依存を引き起こし、日本などの国は数十年前にこれらの企業が構築した重要なインフラを使用するために多額の費用を支払わなければならないと指摘した。サービスの価値がユーザー数とともに増加するネットワーク効果により、この市場集中はさらに強化され、増加するインバウンド観光客を前に日本企業が損失を減らすことが困難になっている。

結論として、消費者は直接的な影響をすぐには感じないかもしれないが、クレジットカード会社の損失の増大と加盟店の手数料上昇の可能性は、最終的に国民のコスト増加につながる可能性がある。日本のクレジットカード業界は、外国人観光客の流入に対応する財政的負担と格闘しており、こうした損失を軽減する解決策の模索は続いている。

ソース： テレ東BIZ